Description
Christoph Wster entwickelt zunchst geschlossene Bewertungsformeln fr einfache idealtypische Convertible Bonds. Neben einer Beurteilung der an den Finanzmrkten notierten Preise ermglichen sie die Ermittlung von Sensitivittskennzahlen, die sich insbesondere im Risikomanagement einsetzen lassen. Die Bercksichtigung marktblicher Vertragsbestandteile erfolgt in algorithmischen Lsungsanstzen einer zeitdiskreten Modellwelt. :Dr. Christoph Wster ist wissenschaftlicher Mitarbeiter von Prof. Dr. Thomas Braun am Lehrstuhl fr Betriebswirtschaftslehre, insbesondere Finanzwirtschaft, der Universitt Bielefeld. Integration von HJM-Zinsprozessen in den Black-Scholes-Modellrahmen Bewertung von Convertible Bonds auf der Grundlage der Martingalmethodik Abbildung marktblicher CB-Vertragsbestandteile in zeitdiskreten Anstzen Schtzung der Inputdaten und Prozessparameter Konzeption einer klassenbasierten Rechnerimplementierung der Modelle
